Comprender las relaciones financieras y cómo usarlas para el seguimiento de KPI

Introducción

Las relaciones financieras son herramientas analíticas comúnmente utilizadas por empresas y analistas financieros para obtener información sobre el desempeño financiero de una empresa. Por lo general, se derivan de la información que se presenta en los estados financieros de una empresa. Al utilizar las relaciones financieras, las empresas pueden acceder a información esencial como la salud de una empresa, su fuerza financiera, valor, liquidez y mucho más.

El uso de relaciones financieras para rastrear el rendimiento puede ser beneficioso para las empresas, ya que son una forma rápida y eficiente de medir KPI (indicador clave de rendimiento). Utilización Ratios financieros para el seguimiento de KPI Permite a las empresas comprender mejor sus operaciones y obtener información sobre aspectos como la rentabilidad, el riesgo, la gestión de activos, etc. Esta publicación de blog proporcionará una visión general de las relaciones financieras, explicará cómo se pueden usar para medir KPI y proporcionar algunos ejemplos.

Margen operativo

El margen operativo es una relación financiera que se utiliza para medir la eficiencia operativa de una empresa. Se calcula tomando los ingresos operativos de una empresa (ganancias antes de intereses e impuestos) y dividiendo por ventas totales. El número resultante se expresa como un porcentaje o una relación. Los inversores y prestamistas utilizan el margen operativo para obtener información sobre qué tan bien una empresa está administrando sus costos y generando ganancias.

Definición

El margen operativo es la relación entre los ingresos operativos para las ventas totales. Es una medida de la eficiencia de una empresa para generar ganancias a partir de sus actividades operativas. La relación se expresa como un porcentaje o una relación, y se calcula dividiendo los ingresos operativos por ventas netas. El margen operativo es una de las métricas clave de rendimiento que proporcionan información sobre la salud financiera de una empresa.

Ejemplos

Los márgenes operativos varían según la industria, por lo que es importante investigar el promedio de la industria para obtener un buen medidor de cómo está funcionando una empresa en particular. Por ejemplo, el margen operativo para una compañía de tecnología probablemente sería menor que el de una empresa manufacturera. Como ejemplo, considere una empresa manufacturera con $ 1 millón en ventas netas y $ 200,000 en ingresos operativos. Su margen operativo sería del 20%, que se calcula dividiendo $ 200,000 en $ 1 millón.

• Promedio de la industria: 10%
• Compañía A: 20%
• Compañía B: 15%

En este ejemplo, la Compañía A tiene un margen operativo más alto que la Compañía B, lo que indica que es más eficiente para generar ganancias a partir de sus actividades operativas. En comparación con el promedio de la industria del 10%, ambas compañías están funcionando mejor de lo esperado.

Flujo de fondos

El flujo de efectivo es una métrica financiera importante que ayuda a una organización a determinar las fuentes de efectivo y cómo se usa. En un nivel amplio, el flujo de efectivo considera la dirección general del dinero, dentro o fuera, durante un cierto período de tiempo. A Indicador clave de flujo de caja de la empresa financiera de una empresa La salud, el flujo de efectivo informan a los propietarios e inversores sobre la disponibilidad de fondos y cómo se puede administrar el dinero dentro de un negocio.

Definición

El flujo de caja es un concepto financiero básico pero importante. Este concepto se utiliza para medir las finanzas, así como Seguimiento de rendimiento financieroy evaluar la salud de un negocio. El flujo de efectivo es el movimiento del dinero dentro o fuera de un negocio. Es importante comprender cuáles son las fuentes y los usos del efectivo para planificar y administrar fondos.

Ejemplos

El flujo de efectivo tiene numerosas fuentes, como:

• Inversiones
• Fondos prestados
• Pago de deudas
• Crecimiento en las ventas
• Reducciones en los gastos

Además de comprender las fuentes de efectivo, es importante analizar cómo se usa el efectivo. Ejemplos de salidas de efectivo incluir:

• Materiales de compra
• Hacer nómina
• Operaciones de financiamiento
• Inversiones
• Pago de la deuda
• Pago de impuestos

4. Relación de deuda / capital

La relación deuda a capital (D/E) es una medida del apalancamiento financiero de una empresa, o el grado en que está financiado por deuda versus capital. Se calcula dividiendo los pasivos totales por capital total. Al observar la relación D/E de una empresa, los inversores y acreedores pueden determinar cuánto de los activos de la compañía se financian con deuda o por capital.

a. Definición

El índice de deuda / capital es una medida de cuánta deuda ha comparado una empresa con su capital y, por lo tanto, cuán apalancado es. Se calcula dividiendo los pasivos totales por capital total. Si una empresa tiene una relación D/E superior a 1, entonces tiene más pasivos que el capital, lo que significa que la empresa está más apalancada que el capital financiado. Una empresa con una relación D/E inferior a 1 está menos apalancada y está financiada por equidad.

b. Ejemplos

Veamos algunos ejemplos. La Compañía A tiene pasivos totales de $ 1,000,000 y capital total de $ 500,000. Esto significa que la Compañía A tiene una relación D/E de 2 ($ 1,000,000/500,000). Esto indica que la Compañía A está más apalancada que la equidad financiada. La Compañía B tiene pasivos totales de $ 400,000 y capital total de $ 1,000,000. La empresa B tiene una relación D/E de 0.4 ($ 400,000/1,000,000). La empresa B está menos apalancada que la equidad financiada.

La relación D/E es una herramienta importante para que los inversores y acreedores lo usen al evaluar una empresa. Una alta relación D/E es a menudo una señal de advertencia de que la compañía ha adquirido demasiada deuda y se está sobrealimentando. También indica a los acreedores e inversores que la compañía puede no pagar sus deudas. Por otro lado, una relación D/E baja puede indicar que una empresa está subutilizando su potencial de deuda.

Relación de ganancia

La relación de ganancias es una métrica financiera utilizada para analizar la rentabilidad de un negocio. Se calcula dividiendo la ganancia neta mediante ingresos totales o ventas netas. Esta relación es útil para determinar la eficiencia general de una empresa, ya que da una indicación del desempeño financiero de la compañía durante un período de tiempo determinado. Al comparar la relación de ganancias con los promedios de la industria u otras empresas en industrias similares, es posible comprender mejor las fortalezas y debilidades de la empresa. Además, analizar esta relación a lo largo del tiempo puede proporcionar información sobre el progreso de un negocio.

Definición

La relación ganancia se define como la relación de ganancias netas divididas por los ingresos totales o las ventas netas para el mismo período de tiempo. Se expresa como un porcentaje y puede variar de -100% al infinito, dependiendo de la cantidad de ganancias o pérdidas que haya obtenido la compañía.

Ejemplos

La relación de ganancias se puede utilizar para rastrear los KPI de una empresa, como su margen de beneficio operativo o el retorno de los activos. Por ejemplo, una empresa con una ganancia neta de $ 50,000 y $ 400,000 en ingresos totales tendría una relación ganancia del 12.5%. Esto significa que por cada dólar de ingresos totales, la compañía ganó 12.5% ​​en ganancias netas. Otro ejemplo es una compañía con una ganancia neta de $ 2,000,000 y $ 20,000,000 en ingresos totales que tendría una relación ganancia del 10%. Esta compañía obtuvo el doble de ganancias que el ejemplo anterior, pero debido a que sus ingresos totales son considerablemente más altos, su índice de ganancias es más bajo.

Radio actual

La relación actual es una relación financiera que mide la capacidad de una empresa para pagar sus pasivos corrientes con sus activos corrientes. Los inversores y acreedores utilizaron para evaluar la liquidez de una empresa, o en otras palabras, su capacidad para cumplir con sus obligaciones financieras a corto plazo.

Definición

La relación actual se calcula dividiendo los activos corrientes de una empresa por sus pasivos corrientes. Le dice al inversor o acreedor la cantidad de veces en el período actual que una empresa puede pagar sus pasivos con los recursos disponibles. En general, una relación de uno anterior es un indicador de buena liquidez. Algunos prestamistas incluso prefieren una relación de dos o más, ya que brinda más garantía de que una empresa puede cubrir sus pasivos a corto plazo si es necesario.

Ejemplos

Veamos un ejemplo simple. Considere una empresa con activos actuales de $ 400,000 y pasivos corrientes de $ 200,000. La relación actual para esta compañía sería 2 ($ 400,000 dividida por $ 200,000), lo que indica que tiene el doble de activos como pasivos y, por lo tanto, debería poder cubrir sus pasivos corrientes. Por otro lado, si la Compañía tuviera una relación actual de 0.5 ($ 400,000 dividida por $ 800,000), sugeriría que la compañía puede incumplir sus obligaciones a corto plazo, ya que tiene menos activos que los pasivos.

Es importante tener en cuenta que la relación actual por sí sola no debe usarse como la única medida para evaluar la liquidez de una empresa, ya que también existen otras proporciones, como la relación rápida y la relación efectiva. Sin embargo, para la mayoría de las organizaciones, la relación actual es la medida principal de liquidez y debe usarse para evaluar la salud financiera de una empresa.

Conclusión

Las relaciones financieras son una herramienta importante que puede proporcionar una perspectiva clara del desempeño comercial. Al comprenderlos e interpretarlos correctamente, pueden proporcionar información valiosa sobre la salud y las operaciones financieras generales de una empresa.

Resumen de relaciones financieras

Una relación financiera es una expresión de la relación entre dos cifras contables. Proporcionan una comparación de las métricas clave para el desempeño financiero. En particular, las relaciones financieras se pueden utilizar para evaluar la liquidez, el apalancamiento, la eficiencia, la rentabilidad y la solvencia de una empresa u organización.

Beneficios de las relaciones financieras para el seguimiento de KPI

Coeficientes financieros son útiles para rastrear indicadores de rendimiento clave (KPI). Pueden proporcionar una comparación objetiva del rendimiento a lo largo del tiempo y también pueden ayudar a identificar posibles problemas que deben abordarse. Además, el uso de relaciones financieras puede ayudar a establecer una línea de base para la medición del rendimiento, que puede usarse para establecer metas y objetivos futuros.

Supervisión coeficientes financieros es una parte esencial de la gestión de la salud financiera y las operaciones de una empresa. Al comprenderlos e interpretarlos correctamente, pueden ayudar a identificar áreas de mejora y proporcionar información valiosa sobre el desempeño financiero general.