Como usar uma tabela de capital para analisar a avaliação da sua empresa

Introdução

Uma tabela de captura é uma forma de manutenção de registros que ajuda a gerenciar e monitorar informações relacionadas à propriedade de um negócio de startups. Ele fornece uma visão geral da quantidade de ações e patrimônio da empresa, normalmente se referindo à propriedade dos fundadores, funcionários, consultores e investidores.

O objetivo da tabela Cap é fornecer uma análise da avaliação de uma empresa. A tabela de capitalização é uma maneira eficiente e precisa de rastrear os vários investimentos da empresa e a propriedade das ações. Ele permite que as partes interessadas determinem a propriedade geral da Companhia e, portanto, as recompensas às quais cada parte interessada tem direito.

Preparação

A base de uma análise eficaz da tabela de limites é a preparação adequada. Esta seção descreve o Etapas importantes que as empresas devem tomar para se preparar adequadamente para uma mesa de limite aprofundada análise.

Identifique as partes interessadas

O primeiro passo que as empresas devem dar antes de analisar uma tabela de capt é identificar as partes interessadas envolvidas nas decisões financeiras da empresa. Dependendo do tamanho da empresa e de sua complexidade, isso pode incluir acionistas, credores, funcionários, fornecedores, executivos e qualquer outra parte que tenha um interesse financeiro na empresa. Depois que esta lista é estabelecida, a porcentagem de cada parte interessada da propriedade ou juros financeiros pode ser facilmente determinada.

Coletar dados financeiros relevantes

O próximo passo no direito A preparação da tabela de capital é para coletar todos os dados financeiros relevantes sobre a empresa. Os pontos de dados devem incluir ganhos atuais e anteriores, vendas, dívidas e liquidações. Esses números devem ser mantidos e atualizados regularmente para garantir a precisão ao calcular as avaliações organizacionais e de ações da empresa.

Além das informações financeiras básicas, a Companhia também deve coletar quaisquer documentos relacionados aos termos e acordos de investimento. Esses documentos são usados ​​para determinar os termos do financiamento e dos investimentos, como porcentagens de propriedade, direitos de preferências, índices de conversão e outros direitos. Ao coletar essas informações detalhadas, a empresa pode gerenciar adequadamente uma revisão da tabela Cap para garantir o resultado ideal.

Construir a tabela

Uma tabela de tampa é uma ferramenta essencial para analisar a avaliação da sua empresa. Criar a tabela é relativamente simples, mas existem várias etapas envolvidas para gerar um documento preciso e útil.

Estabelecer o patrimônio total

A primeira etapa na construção de uma tabela de limites é estabelecer o patrimônio total da empresa. O patrimônio líquido é o valor total da propriedade nos negócios, determinado levando em consideração toda a dívida em circulação, ativos líquidos e ações da propriedade.

Divida a equidade entre as partes interessadas

Uma vez estabelecido o patrimônio líquido, deve ser dividido entre as partes interessadas. Geralmente, o patrimônio das partes interessadas incluirá acionistas preferenciais e ordinários, diretores, diretores e outros investidores. Uma tabela de tampa ajuda a capturar essas informações em um documento organizado.

• As ações preferenciais - as margens indicadas como "preferidas" têm vantagens sobre as ações ordinárias, como prioridade aos dividendos e preferência de liquidação.
• As ações ordinárias - escassas nesta categoria não têm prioridade para dividendos e preferência de liquidação, mas ainda fornecem uma parte do valor total da empresa.
• Oficiais, diretores e outros investidores - incluem todas as partes investidas na tabela do CAP e sua porcentagem de propriedade associada.

Analise a tabela

Uma tabela de capital é uma ótima ferramenta para analisar a avaliação e o patrimônio líquido da sua empresa. Você pode pegar as informações em sua tabela de cap e analisá -las para entender melhor a posição financeira da sua empresa. Aqui estão algumas maneiras de usar uma tabela de tampa para analisar a avaliação da sua empresa.

Identifique a diluição da propriedade

Um Parte importante da análise da sua tabela de tampa é identificar qualquer diluição de propriedade que pode ter ocorrido. Para fazer isso, compare o patrimônio na tabela CAP com as ações emitidas antes da diluição. Isso lhe dará uma idéia de quanta propriedade foi diluída e qual foi o impacto sobre os acionistas existentes e novos.

Compare avaliações ao mercado

Outra maneira de analisar a avaliação da sua empresa é comparar as avaliações com as do mercado. Dê uma olhada nas avaliações da sua tabela de boné e compare -as com as avaliações de outras empresas semelhantes em seu setor. Isso lhe dará uma idéia de se você está subvalorizado ou supervalorizado no mercado.

Depois de fazer a análise, você pode usar os resultados para resolver quaisquer problemas com a propriedade e as avaliações. Isso ajudará você a tomar decisões que beneficiarão sua empresa e, esperançosamente, aumentarão seu valor.

Atualizações da tabela de registros

A gravação de atualizações em uma tabela Cap é essencial para uma análise precisa da avaliação de uma empresa. Investidores, acionistas e proprietários da empresa devem sempre ter uma versão atualizada da tabela CAP para determinar o valor presente de uma empresa.

Registre novos investimentos

É importante documentar quaisquer novos investimentos na empresa. Novos investimentos podem vir de uma variedade de fontes, como empréstimo, investidores privados, subsídios ou capital de risco. Sempre que novos fundos são alocados na empresa, ele deve ser adicionado à tabela Cap. Isso facilita o calcule a quantidade de patrimônio que um investidor em particular possui na empresa.

Rastrear mudanças nas apostas dos acionistas

Mudanças nas apostas dos acionistas também devem ser rastreadas. Isso inclui quaisquer novas compras de acionistas, divisões de ações e diluição. Cada uma dessas mudanças afetará os valores de cada ação detida pelos investidores, o que, por sua vez, afeta a avaliação da empresa.

Manter o controle dessas modificações é importante para obter dados precisos ao analisar a avaliação da empresa. Todas as alterações precisam ser registradas na tabela CAP, e qualquer confusão ou discrepâncias devem ser esclarecidas antes de continuar.

Aproveite a tabela de tampa

Uma tabela de cap (ou tabela de capitalização) é um resumo de todos os compromissos financeiros assumidos em seus negócios e serve como uma ferramenta fundamental para analisar o status atual da empresa. A estimativa da porcentagem de avaliação e propriedade pode fornecer boas informações sobre as possíveis oportunidades de captação de recursos de uma empresa, bem como decisões estratégicas. Aqui, destacaremos duas maneiras de usar a tabela de cap.

Use para captação de recursos

Ter uma tabela de tampa precisa ajuda ao avaliar possíveis oportunidades de captação de recursos e investimentos. Os investidores usam o tabela de capital para avaliar a estrutura de participação acionária atual, avalie a porcentagem de patrimônio e propriedade e calcule a avaliação potencial pré-dinheiro e pós-dinheiro da empresa. As informações incluídas no Cap Table permite que os investidores tomem uma decisão com base no patrimônio geral da empresa composição.

Utilizar para decisões estratégicas

As tabelas de cap também são uma ferramenta essencial quando se trata de avaliar opções mais estratégicas, como aquisição, fusão ou venda. A tabela CAP contém todas as informações necessárias para calcular e comparar o patrimônio líquido mantido por diferentes investidores, partes interessadas e fundadores. Uma visão clara da propriedade do capital permite uma melhor tomada de decisão quando se trata de determinar o valor do patrimônio que vale a pena.

A tabela CAP também pode ser usada para determinar o valor justo nos casos em que grandes quantidades de estoque devem ser emitidas em um acordo complexo, como subsídios de ações concedidos aos funcionários. Ele fornece uma visão geral detalhada de todos os investidores atuais, a natureza de sua participação acionária e os níveis de porcentagem que cada parte interessada mantém. Com essas informações, uma imagem clara da equidade e propriedade atual pode ser submetida a partes interessadas, investidores e potenciais investidores.

Conclusão

O A tabela de capital é uma ferramenta central usada em capital de risco e financiamento de risco em todas as etapas do crescimento de uma empresa. Ele pode fornecer informações inestimáveis ​​sobre a avaliação de uma empresa e sua estrutura de propriedade. Ao entender os elementos -chave para criar uma tabela de capital, é possível analisar seu uso para vários objetivos.

Na sua essência, a tabela Cap é um nome, uma lista de acionistas, o valor que eles possuem e uma lista de transações. É importante rastrear com precisão as informações dos acionistas, bem como entender os vários métodos de diluição e capitalização utilizados no financiamento de empreendimentos. É essencial entender o Tipos de valores mobiliários emitidos e rastrear e atualizar com precisão a tabela de capital à medida que novos eventos ocorrem.

O uso de uma tabela de tampa é uma maneira eficaz de analisar a avaliação de uma empresa. Ele fornece uma imagem detalhada da estrutura de propriedade e permite que os capitalistas de risco tomem decisões informadas. Além disso, a tabela de capitalização pode ser usado para entender as principais partes interessadas, medir a diluição e avaliar os termos de um acordo específico.

Ao entender os elementos -chave de um tabela de capitalização, é possível entender seu uso e sua importância no capital de risco e financiamento de risco. O uso de uma tabela de capital fornece aos capitalistas de risco valiosos insights sobre a avaliação de uma empresa, bem como sua estrutura de propriedade.