Tutoriel Excel: Comment calculer le retour sur investissement dans Excel

Introduction

Quand il s'agit de faire décisions financières, comprendre le période de récupération est crucial. Ce métrique aide les entreprises à évaluer le le temps qu'il faut pour récupérer leur investissement initial. Dans ce Tutoriel Excel, nous plongerons dans le importance de calculer le retour sur investissement dans analyse financière Et comment le faire efficacement en utilisant Exceller.

Points clés à retenir

• Comprendre la période de récupération est crucial pour prendre des décisions financières.
• Excel peut être un outil puissant pour calculer efficacement la période de récupération.
• La période de récupération aide les entreprises à évaluer le temps nécessaire pour récupérer leur investissement initial.
• Il est important de considérer à la fois les avantages et les limites de la période de récupération en analyse financière.
• Analyser les implications d'une période de récupération plus courte ou plus longue pour la prise de décision.

Configuration de la feuille de calcul

Lors du calcul de la récupération dans Excel, il est important de configurer votre feuille de calcul de manière structurée pour saisir et analyser facilement les données nécessaires. Voici les étapes pour configurer la feuille de calcul pour le calcul de la récupération:

Commencez par ouvrir Microsoft Excel et créant un nouveau classeur. Ce sera là que vous entrez les données du calcul de la récupération.

Une fois le classeur créé, étiquetez les colonnes pour organiser efficacement les données. Les colonnes devraient inclure «l'investissement initial», des «flux de trésorerie» et des «flux de trésorerie cumulatifs». Cela aidera à garder une trace des informations financières nécessaires au calcul de la récupération.

Calculer les flux de trésorerie cumulatifs

Lors de l'analyse de la période de récupération pour un projet ou un investissement, il est essentiel de calculer les flux de trésorerie cumulatifs. Cela implique de résumer tous les flux de trésorerie dès le début du projet jusqu'au moment où l'investissement initial est entièrement récupéré. Excel facilite l'exécution de ce calcul en utilisant la fonction de somme.

A. Utilisez la fonction de somme pour calculer les flux de trésorerie cumulatifs

La fonction de somme dans Excel vous permet d'additionner rapidement une gamme de cellules. Pour calculer les flux de trésorerie cumulatifs, il vous suffit de sélectionner la plage de cellules contenant les données de flux de trésorerie et d'utiliser la fonction de somme pour les additionner.

B. Entrez la formule dans la première cellule et faites-la glisser vers le bas pour s'appliquer à toutes les lignes

Pour rationaliser le calcul de plusieurs périodes, vous pouvez saisir la formule de somme dans la première cellule, puis la faire glisser vers le bas pour s'appliquer à toutes les lignes. Excel ajustera automatiquement la formule pour chaque ligne, ce qui rend efficace de calculer les flux de trésorerie cumulatifs pour un grand ensemble de données.

Trouver la période de récupération

Le calcul de la période de récupération dans Excel peut être effectué en utilisant la fonction de correspondance pour trouver la période où les flux de trésorerie cumulatifs atteignent l'investissement initial. Voici comment vous pouvez le faire:

• Tout d'abord, vous devez calculer les flux de trésorerie cumulatifs au fil des ans. Cela peut être fait en ajoutant les flux de trésorerie pour chaque période aux flux de trésorerie cumulatifs précédents, à partir de l'investissement initial.
• Une fois que vous avez calculé les flux de trésorerie cumulatifs, vous pouvez utiliser la fonction de correspondance pour trouver la période où les flux de trésorerie cumulatifs atteignent l'investissement initial. La fonction de correspondance recherche une valeur spécifiée dans une plage et renvoie la position relative de cet élément.

• Pour trouver la période de récupération, entrez la fonction de correspondance dans une nouvelle cellule et spécifiez l'investissement initial comme valeur de recherche et la gamme de flux de trésorerie cumulatifs comme tableau de recherche.
• La fonction de correspondance renverra la position de la période où les flux de trésorerie cumulatifs atteignent l'investissement initial, qui représente la période de récupération.

Interpréter les résultats

Le calcul de la période de récupération à Excel peut fournir des informations précieuses sur la performance financière d'un projet ou d'un investissement. Une fois que vous avez obtenu la période de récupération, il est important d'interpréter les résultats pour prendre des décisions éclairées.

La période de récupération représente le temps qu'il faut à un investissement pour générer suffisamment de flux de trésorerie pour récupérer l'investissement initial. Il s'agit d'une métrique simple et simple qui peut aider à évaluer le risque et le rendement d'un projet ou d'un investissement.

Une période de récupération plus courte indique que l'investissement récupérera son coût initial dans un délai plus court, ce qui peut être préférable pour les entreprises à la recherche de rendements rapides. D'un autre côté, une période de récupération plus longue peut signaler un risque plus élevé et un délai plus long pour récupérer l'investissement initial.

Avantages et limites de la période de récupération

En ce qui concerne la prise de décision financière, la période de récupération est un outil populaire utilisé par de nombreux professionnels. Cependant, comme pour toute méthode, il est livré avec son propre ensemble d'avantages et de limitations qui doivent être pris en considération.

• 1. Simplicité

  
  

  La période de récupération est une méthode simple et facile à comprendre pour évaluer le temps nécessaire pour récupérer un investissement initial. Cette simplicité en fait un choix populaire pour la prise de décision rapide.

• 2. Évaluation des risques

  
  

  En se concentrant sur le temps nécessaire pour récupérer l'investissement initial, la période de récupération peut donner un aperçu du risque associé à un projet ou à un investissement. Les périodes de récupération plus courtes indiquent un risque plus faible, ce qui peut être des informations précieuses pour les décideurs.

• 3. Considérations de liquidité

  
  

  Pour les entreprises avec des flux de trésorerie limités, la période de récupération peut être utile pour évaluer la liquidité d'un investissement. Une période de récupération plus courte signifie que l'investissement générera des flux de trésorerie plus tôt, ce qui peut être important pour maintenir la stabilité financière.

• 1. Ignorer les flux de trésorerie au-delà de la période de récupération

  
  

  La période de récupération ne considère que le temps nécessaire pour récupérer l'investissement initial, ignorant les flux de trésorerie qui se produisent après ce point. Cela peut conduire à négliger la rentabilité à long terme d'un investissement.

• 2. Manque de considération pour le risque et l'actualisation

  
  

  La période de récupération ne tient pas compte de la valeur de temps de l'argent ou du risque associé aux flux de trésorerie futurs. Cela peut entraîner une évaluation biaisée des investissements, en particulier lors de la comparaison des projets avec différents profils de risque.

• 3. Prévoie des gains à court terme sur une valeur à long terme

  
  

  En se concentrant uniquement sur le temps nécessaire pour récupérer l'investissement initial, la période de récupération peut prioriser les gains à court terme au détriment de la valeur à long terme. Cela peut entraîner la négligence des investissements avec une rentabilité à long terme plus élevée.

Conclusion

En conclusion, le calcul de la récupération dans Excel consiste à déterminer l'investissement initial, à estimer les flux de trésorerie et à utiliser la formule = PMT pour calculer la période de récupération. C'est important de Considérez la période de récupération Dans la prise de décision financière car il contribue à évaluer le risque et le rendement d'un investissement, et peut être un outil utile pour les entreprises dans l'évaluation des projets ou des investissements potentiels.