शीर्ष 5 मूल्यांकन अनुपात प्रत्येक निवेशक को पता होना चाहिए

परिचय

वैल्यूएशन अनुपात एक मौलिक उपकरण है जिसका उपयोग निवेशकों द्वारा वित्तीय प्रदर्शन, परिचालन दक्षता और किसी कंपनी या उद्योग के विकास की संभावनाओं का आकलन करने के लिए किया जाता है। ये सार्वजनिक रूप से उपलब्ध वित्तीय डेटा जैसे कंपनी के वित्तीय प्रदर्शन, बाजार गतिविधि, पूंजी संरचना और ऋण स्तरों से प्राप्त अनुपात गणना हैं। अनुपात का उपयोग यह आकलन करने के लिए किया जाता है कि कोई कंपनी या उद्योग कितना लायक है और इसकी तुलना निवेश विकल्पों से करें।

मूल्यांकन अनुपात दीर्घकालिक सफलता के लिए कंपनी की क्षमता का सही आकलन करने के लिए किसी भी निवेशक के लिए महत्वपूर्ण अंतर्दृष्टि प्रदान करें। विभिन्न को समझकर मूल्यांकन अनुपात जो उपलब्ध हैं, निवेशक जानकारी का खजाना अनलॉक कर सकते हैं जो उन्हें अधिक सूचित निवेश निर्णय लेने में मदद कर सकते हैं। इस लेख में, हम शीर्ष पांच की खोज करेंगे मूल्यांकन अनुपात कि हर निवेशक को खुद को परिचित करना चाहिए।

कमाई अनुपात

आय अनुपात (पी/ई) की कीमत स्टॉक की कीमतों का मूल्यांकन करने के लिए उपयोग किया जाने वाला एक प्रमुख अनुपात है। इसका उपयोग अक्सर एक क्षेत्र या उद्योग में विभिन्न कंपनियों की तुलना करने के लिए किया जाता है। सीधे शब्दों में कहें, पी/ई अनुपात कंपनी के स्टॉक मूल्य को प्रति शेयर आय के सापेक्ष दिखाता है।

पी/ई अनुपात की गणना कैसे करें

पी/ई अनुपात की गणना किसी कंपनी के स्टॉक मूल्य को प्रति शेयर आय (ईपीएस) द्वारा विभाजित करके की जा सकती है।

• स्टॉक / ईपीएस की कीमत = पी / ई अनुपात

कम पी/ई अनुपात का क्या अर्थ है

एक कम पी/ई अनुपात का अर्थ है कि स्टॉक का मूल्यांकन नहीं किया गया है। इसका मतलब यह हो सकता है कि कंपनी को बाजार में मूल्यांकन किया गया है, या यह कि भविष्य की कमाई के कारण इसका स्टॉक बढ़ने के लिए जगह है।

एक उच्च पी/ई अनुपात का क्या अर्थ है

एक उच्च पी/ई अनुपात का तात्पर्य है कि स्टॉक बाजार में ओवरवैल्यूड है और इसकी कीमत इसकी वर्तमान या अपेक्षित आय से अधिक है। इसका मतलब यह हो सकता है कि कंपनी या सेक्टर के लिए आय की उम्मीदें अधिक हैं या शेयर बाजार ने भविष्य की कमाई के लिए क्षमता को कम कर दिया है।

बिक्री अनुपात की कीमत

बिक्री अनुपात (PSR या PS अनुपात) की कीमत एक है वित्तीय अनुपात कंपनी की बिक्री के लिए इक्विटी के कंपनी के बाजार मूल्य की तुलना करने के लिए उपयोग किया जाता है। इसका उपयोग उन कंपनियों की तुलना करने के लिए किया जाता है जिनके पास लेखांकन के अलग -अलग उदाहरण हैं और कंपनियों की तुलना करते समय व्यापक रूप से उपयोग किए जाने वाले वित्तीय अनुपात बन गए हैं क्योंकि यह विभिन्न लेखांकन विधियों के प्रभाव को बाहर करता है।

अनुपात की गणना कैसे करें

बिक्री अनुपात की कीमत की गणना कंपनी के बाजार पूंजीकरण द्वारा की जाती है, जो कि शेयर की कीमत से गुणा किए गए कंपनी के बकाया शेयरों की संख्या है, और इसे कंपनी की कुल बिक्री से विभाजित करना है। इसके परिणामस्वरूप इसकी बिक्री के संबंध में कंपनी के बाजार पूंजीकरण को दिखाने के अनुपात के साथ परिणाम होता है।

कम पीएस अनुपात का क्या अर्थ है

एक कम पीएस अनुपात दो अलग -अलग कारकों का संकेत हो सकता है। सबसे पहले, इसका मतलब यह हो सकता है कि कंपनी के पास एक मजबूत दृष्टिकोण है और इसलिए वह छूट पर कारोबार कर रही है। यह एक महान निवेश अवसर हो सकता है क्योंकि उल्टा क्षमता अधिक हो सकती है। इसके अतिरिक्त, एक कम पीएस अनुपात यह संकेत दे सकता है कि कंपनी की बिक्री पीड़ित है या यह कि बाजार में कंपनी की संभावनाओं पर अत्यधिक नकारात्मक दृष्टिकोण है।

एक उच्च पीएस अनुपात का क्या अर्थ है

दूसरी ओर, एक उच्च पीएस अनुपात, दो अलग -अलग कारकों का संकेत हो सकता है। यह एक संकेत हो सकता है कि बाजार कंपनी की संभावनाओं के बारे में अत्यधिक आशावादी है, जिससे खरीदना बहुत महंगा है; इसे ओवरवैल्यूड होने के रूप में जाना जाता है। इसके अतिरिक्त, यह संकेत दे सकता है कि कंपनी की बिक्री बहुत अच्छा कर रही है और परिणामस्वरूप उनका बाजार मूल्य बढ़ रहा है।

मूल्य आय वृद्धि अनुपात

मूल्य-कमाई वृद्धि, या खूंटी, अनुपात का उपयोग निवेशकों द्वारा अपनी आय वृद्धि क्षमता के सापेक्ष स्टॉक के मूल्य को मापने के लिए किया जाता है। संक्षेप में, PEG अनुपात निवेशकों को यह समझने में मदद करता है कि क्या कोई स्टॉक ओवरप्रिटेड या अंडरवैल्यूड दिखाई देता है, स्टॉक के मूल्य-से-कमाई अनुपात की तुलना अपनी कमाई की अपेक्षित विकास दर से करता है। खूंटी अनुपात को एक बहु के रूप में व्यक्त किया जाता है। 1 का अनुपात यह दर्शाता है कि स्टॉक की कीमत बिल्कुल अनुमानित विकास दर के समान है। एक के नीचे एक अनुपात एक सौदे का सुझाव देता है, जबकि एक से अधिक अनुपात महंगा स्टॉक का सुझाव देता है।

खूंटी अनुपात की गणना स्टॉक की कीमत को आय अनुपात (पी/ई अनुपात) में अपनी आय वृद्धि दर (ईजीआर) द्वारा विभाजित करके की जा सकती है।

• खूंटी अनुपात = पी / ई अनुपात / ईजीआर

एक कम खूंटी अनुपात से पता चलता है कि स्टॉक छूट पर कारोबार कर रहा है जबकि एक उच्च खूंटी अनुपात से पता चलता है कि स्टॉक ओवरवैल्यूड है। 1 का एक खूंटी अनुपात इंगित करता है कि निवेशकों को स्टॉक की वृद्धि की दर के बराबर रिटर्न की उम्मीद करनी चाहिए।

जब खूंटी अनुपात कम होता है, तो यह इंगित करता है कि स्टॉक का मूल्यांकन नहीं किया गया है और कीमत में वृद्धि की भविष्य की क्षमता हो सकती है। फ़्लिपसाइड पर, जब खूंटी अनुपात अधिक होता है, तो यह इंगित करता है कि स्टॉक ओवरवैल्यूड है और स्टॉक की संभावित वृद्धि के लिए बहुत महंगा है।

शेयरपूंजी अनुपात को ऋण

इक्विटी अनुपात के लिए ऋण, जिसे डी/ई अनुपात के रूप में भी जाना जाता है, एक महत्वपूर्ण मूल्यांकन मीट्रिक है जिसका उपयोग किसी कंपनी की उत्तोलन क्षमता को मापने के लिए किया जाता है। यह किसी कंपनी के वित्तीय स्वास्थ्य को मापने के लिए निवेशकों के लिए अनुपात आवश्यक है और समय पर अपने ऋण को चुकाने की क्षमता का आकलन करें।

अनुपात की गणना कैसे करें: इक्विटी अनुपात (डी/ई) के लिए ऋण की गणना किसी कंपनी की कुल देनदारियों को उसके कुल शेयरधारकों की इक्विटी द्वारा विभाजित करके की जाती है। अनुपात की गणना करने का सूत्र निम्नानुसार है:

• D / e अनुपात = कुल देनदारियां / कुल शेयरधारकों की इक्विटी

कम डी/ई अनुपात का क्या अर्थ है

एक कम डी/ई अनुपात एक स्वस्थ वित्तीय स्थिति को इंगित करता है, क्योंकि इसका मतलब है कि व्यवसाय अपने देयता दायित्वों को पूरा करने के लिए अच्छी तरह से तैनात है और यह एक स्वस्थ है तुलन पत्र। जब किसी कंपनी का कम लाभ होता है, तो उसके पास अपेक्षाकृत अधिक वित्तीय लचीलापन और उससे जुड़े कम जोखिम होते हैं।

एक उच्च डी/ई अनुपात का क्या अर्थ है

एक उच्च डी/ई अनुपात का तात्पर्य है कि कंपनी बहुत अधिक ऋण ले रही है और इसके ऋण को चुकाने की क्षमता तृतीय-पक्ष के वित्तपोषण पर अधिक निर्भर हो सकती है। एक उच्च डी/ई अनुपात भी संभावित वित्तीय संकट को इंगित कर सकता है, क्योंकि यह तरलता की कमी का संकेत दे सकता है।

इक्विटी अनुपात पर वापसी

इक्विटी पर रिटर्न (ROE) अनुपात निवेशकों के लिए एक लोकप्रिय उपाय है जब यह तय किया जाता है कि कोई कंपनी एक वांछनीय निवेश है या नहीं। यह एक कंपनी द्वारा उत्पन्न होने वाली वापसी की दर को मापता है जो शेयरधारकों ने कंपनी में निवेश किया है। ROE मापता है कि कोई कंपनी लाभ उत्पन्न करने के लिए निवेश का उपयोग कितनी अच्छी तरह करती है।

परिभाषा

इक्विटी पर रिटर्न (ROE) अनुपात एक मीट्रिक है जो किसी कंपनी को अपने शेयरधारकों इक्विटी निवेश पर उत्पन्न होने वाली रिटर्न की दर को मापता है। इसकी गणना किसी कंपनी की शुद्ध आय लेने और शेयरधारकों के स्वामित्व वाली इक्विटी की कुल राशि से विभाजित करके की जाती है। इस अनुपात का उपयोग निवेशकों द्वारा समान कंपनियों की तुलना करने और मूल्यांकन करने के लिए किया जा सकता है कि क्या कोई कंपनी अपने इक्विटी निवेश का अधिक कुशल उपयोग कर रही है।

अनुपात की गणना कैसे करें

इक्विटी अनुपात पर वापसी की गणना निम्न सूत्र का उपयोग करके की जा सकती है:

• ROE = शुद्ध आय / शेयरधारक इक्विटी।

कम ROE अनुपात का क्या अर्थ है

एक कम ROE अनुपात इंगित करता है कि कंपनी शेयरधारकों की इक्विटी से आय की एक महत्वपूर्ण राशि उत्पन्न नहीं कर रही है। यह कई कारकों के कारण हो सकता है, जैसे कि कम-मार्जिन व्यवसाय मॉडल, कुशल प्रबंधन की कमी या बहुत अधिक ऋण। लो आरओई यह भी संकेत देता है कि कंपनी अपने निवेश को सही ठहराने के लिए पर्याप्त रिटर्न नहीं बना सकती है, या कंपनी को ओवरवैल्यूड किया गया है।

एक उच्च ROE अनुपात का क्या अर्थ है

इसके विपरीत, इक्विटी अनुपात पर एक उच्च रिटर्न इंगित करता है कि कोई कंपनी लाभ उत्पन्न करने के लिए निवेशकों की पूंजी का सफलतापूर्वक उपयोग कर रही है। यह एक संकेत है कि कंपनी अच्छी तरह से प्रबंधित, कुशल है और निवेश के साथ अच्छे निर्णय ले रही है। उच्च रिटर्न यह भी संकेत दे सकते हैं कि कंपनी में आगे बढ़ने और विस्तार करने की क्षमता हो सकती है, जिससे यह दीर्घकालिक विकास के अवसरों की तलाश में निवेशकों के लिए आकर्षक हो जाता है।

निष्कर्ष

मूल्यांकन अनुपात निर्णय लेने की प्रक्रिया का एक महत्वपूर्ण हिस्सा है जब यह निवेश करने की बात आती है। उपलब्ध विभिन्न मूल्यांकन मैट्रिक्स को समझने और उनका विश्लेषण करके, निवेशक अधिक बुद्धिमान, लाभदायक निर्णय ले सकते हैं। चाहे व्यक्तिगत शेयरों या पूरे बाजारों का मूल्यांकन करना, इन आवश्यक उपकरणों की ठोस समझ होना आवश्यक है।

पुनरावृत्ति, पाँच सबसे महत्वपूर्ण मूल्यांकन अनुपात निवेशकों को परिचित होना चाहिए कि वे निम्नलिखित हैं:

• मूल्य-से-कमाई अनुपात
• मूल्य-से-बिक्री अनुपात
• मूल्य-से-पुस्तक अनुपात
• उद्यम मूल्य एबिट्डा अनुपात
• लाभांश उपज अनुपात

इन अनुपातों का उपयोग करने के तरीके के ज्ञान के साथ सशस्त्र और विश्लेषण की व्याख्या कैसे करें, निवेशक अपनी मेहनत से अर्जित धन के साथ सर्वोत्तम निर्णय ले सकते हैं। प्रत्येक संदर्भ अद्वितीय है, और उपयोग करने के लिए सबसे अच्छा अनुपात स्थिति के आधार पर भिन्न हो सकता है। हालांकि, ये पांच अनुपात एक ठोस नींव प्रदान करते हैं, जिस पर एक सफल निवेश कैरियर खिल सकता है।