تحليل أداء التدفق النقدي باستخدام الطريقة غير المباشرة

مقدمة

تعد الطريقة غير المباشرة لتحليل أداء التدفق النقدي أداة قوية تستخدم لتقييم الصحة المالية للشركة. ومن خلال فهم طريقة عمل الطريقة غير المباشرة، يمكن للشركات التنبؤ بدقة بتأثير أداء التدفق النقدي المنتظم بدقة أكبر. ستقدم هذه المقالة نظرة عامة على ماهية الطريقة غير المباشرة وكيف يمكن استخدامها للحصول على نظرة ثاقبة لأداء التدفق النقدي.

تعريف الطريقة غير المباشرة

يتم استخدام الطريقة غير المباشرة، والمعروفة أيضًا باسم طريقة التسوية، لقياس أداء التدفق النقدي من الأنشطة التشغيلية. إنها الطريقة التي تتطلبها مبادئ المحاسبة المقبولة عمومًا (GAAP). غالبًا ما تكون الطريقة غير المباشرة بمثابة امتداد للطريقة المباشرة، والتي تستخدم لتلخيص الأنشطة التشغيلية للمؤسسة. ال الطريقة غير المباشرة هي التوفيق بين صافي الدخل المدرج في قائمة الدخل وصافي النقد المدرج في التدفق النقدي إفادة.

نظرة عامة على تحليل أداء التدفق النقدي باستخدام الطريقة غير المباشرة

يخدم تحليل أداء التدفق النقدي باستخدام الطريقة غير المباشرة غرضين. أولاً، يوفر دقة أكبر عند التنبؤ بأداء التدفق النقدي. عن طريق التوفيق صافي النقدية المدرجة في قائمة التدفق النقدي إلى صافي الدخل المذكور في بيان الدخل، يمكن للشركات الحصول على تقدير أكثر دقة وموثوقية لإجمالي المبلغ النقدي الناتج من الأنشطة التشغيلية للشركة. ثانيا، تمكن هذه الطريقة الشركات لتحديد أي تعديلات محتملة قد تكون ضرورية لتوقعات التدفق النقدي الخاصة بها.

• ال تسمح الطريقة غير المباشرة للشركات بمطابقة بيان دخلها بشكل أفضل مع التدفق النقدي إفادة.
• تساعد الطريقة غير المباشرة الشركات على تحديد التعديلات المحتملة التي يجب إجراؤها على توقعاتها.
• إن استخدام الطريقة غير المباشرة لتحليل أداء التدفق النقدي يساعد الشركات على اكتساب قدر أكبر من الدقة عند التنبؤ بأداء التدفق النقدي.

تحليل الدخل والمصروفات

عند تحليل أداء التدفق النقدي باستخدام الطريقة غير المباشرة، من المهم تحديد كل من الإيرادات والمصروفات. تلعب المقبوضات النقدية والمدفوعات النقدية دورًا مهمًا في تحديد الأداء العام للشركة. وستناقش الأقسام التالية أمثلة للمقبوضات والمصروفات النقدية، بالإضافة إلى كيفية تحليلها.

تحديد المقبوضات النقدية والمدفوعات النقدية

تشير الإيصالات النقدية إلى الأموال الواردة من مصادر مثل العملاء أو المستثمرين أو المقرضين. قد تتضمن بعض أمثلة المقبوضات النقدية مدفوعات الفائدة، وسداد القروض، ومدفوعات العملاء. تشير المدفوعات النقدية إلى الأموال المدفوعة وقد تشمل نفقات مثل الرواتب والإيجار والضرائب ومدفوعات الفائدة.

أمثلة على المقبوضات النقدية وكيفية تحليلها

عند تحليل الإيصالات النقدية، من المهم النظر إلى نوع الإيصالات التي تم إنشاؤها. الاستثمارات ومدفوعات العملاء والقروض كلها أمثلة على المقبوضات النقدية. من المهم تتبع كل إيصال على حدة لأنه يمكن أن يوفر أدلة حول الوضع المالي العام للشركة. على سبيل المثال، إذا كان حجم مدفوعات العملاء يتزايد، فقد يكون ذلك علامة على أن العمل يسير بشكل جيد.

أمثلة على الصرف النقدي وكيفية تحليلها

عند النظر في المدفوعات النقدية، من المهم تحديد النفقات الضرورية وأيها قد يكون تقديريًا. قد تشمل أمثلة المدفوعات النقدية الإيجار والرواتب والضرائب ومدفوعات الفائدة. ومن المهم تحليل كل عملية صرف للتأكد من أنها ضرورية وأنه يتم إنفاقها بطريقة فعالة من حيث التكلفة. على سبيل المثال، إذا كانت الضرائب مرتفعة للغاية، فقد تحتاج الشركة إلى البحث عن طرق لتقليل العبء الضريبي.

في الختام، عند تحليل أداء التدفقات النقدية باستخدام الطريقة غير المباشرة، من المهم تحديد كل من الإيرادات والمصروفات. ومن المهم النظر إلى نوع المقبوضات والمدفوعات النقدية المتولدة، وكذلك كيفية استخدامها. ومن خلال تحليل أداء التدفق النقدي باستخدام الطريقة غير المباشرة، يمكن للشركات الحصول على فهم أفضل لحالتها المالية العامة.

استخدام بداية ونهاية الأرصدة النقدية

عند إعداد البيانات المالية، يتطلب تحليل أداء التدفق النقدي فهمًا شاملاً للتغيرات في الأرصدة النقدية بين بداية ونهاية فترة التقرير. ويشيع استخدام الطريقة غير المباشرة، أو طريقة التسوية، لهذا الغرض. تسمح الطريقة غير المباشرة بأداء التدفق النقدي و ورقة التوازن الأرقام التي يجب مقارنتها وفهمها، وبالتالي توفير أداة مفيدة للتحليل المالي والتجاري.

حساب الأرصدة النقدية في بداية ونهاية فترة التقرير

لتحديد أداء التدفق النقدي بدقة، يجب أولاً تحديد الأرصدة النقدية في البداية والنهاية. ويتم ذلك عن طريق إضافة كافة الأنشطة النقدية خلال فترتي تقرير مختلفتين، مثل الرصيد النقدي الافتتاحي بالإضافة إلى جميع الودائع والسحوبات، والرصيد النقدي النهائي. يجب أن يتضمن مبلغ النشاط النقدي أي مدفوعات يتم سدادها للحسابات المستحقة الدفع، مثل الموظفين والبائعين والمرافق والضرائب والالتزامات الأخرى. ويجب أن تتضمن أيضًا أي أموال نقدية مستلمة من العمليات، مثل المبيعات أو القروض، من بين مصادر أخرى. يؤدي القيام بذلك إلى تحديد المركز النقدي الإجمالي للشركة عبر فترتي التقرير ويساعد في تحديد أداء التدفق النقدي.

مطابقة الأرصدة النقدية للمقبوضات والمدفوعات

بمجرد تحديد الأرصدة النقدية في البداية والنهاية لفترة تقرير معينة، يمكن إجراء تسوية للتحقق من دقة المعلومات. يتضمن ذلك التحقق من أن المدفوعات النقدية المقدمة تساوي أو تزيد عن المبالغ النقدية المستلمة خلال الفترة. وينبغي ملاحظة أي اختلافات واتخاذ الإجراءات التصحيحية لحل الموقف. لا توفر التسويات ضمانًا بأن البيانات المالية تعكس بدقة التغيرات في الوضع النقدي للشركة، ولكنها تساعد أيضًا في اكتشاف السرقة المحتملة والاحتيال وغيرها من التناقضات المحاسبية.

المصالحة تعتبر الأرصدة النقدية أداة مهمة تستخدم عند تطبيق الطريقة غير المباشرة لتحليل التدفق النقدي أداء. يساعد على ضمان ذلك القوائم المالية تعكس بدقة التغيرات النقدية التي حدثت خلال الفترة المشمولة بالتقرير. توفر معلومات الرصيد النقدي، المطابق للمقبوضات والمدفوعات، أدلة تستخدم لتقييم المتطلبات النقدية الحالية والمستقبلية للشركة.

فهم العناصر غير النقدية

من أجل تحليل أداء التدفق النقدي بدقة، من المهم فهم كيف يمكن للبنود غير النقدية أن تؤثر على النتائج المبلغ عنها وآثارها. البنود غير النقدية هي الأنشطة التي تنطوي على إنفاق نقدي أو تخفيض النقد الذي لم يتم الإبلاغ عنه في بيان التدفق النقدي. وهي تشمل أنشطة مثل الاستهلاك والإطفاء، وشطب الأصول، وبعض التغييرات في المخصصات والالتزامات.

تعريف البنود غير النقدية

البنود غير النقدية هي المعاملات التي لا تتطلب تدفقا مباشرا للنقد. ومع ذلك، غالبًا ما يتم الإبلاغ عن هذه المعاملات في قائمة الدخل وتمثل مصروفات وخسائر لم يتم تضمينها في قائمة التدفق النقدي. يمكن أن يكون للبنود غير النقدية تأثير كبير على صافي دخل الشركة، ومن المهم فهم تأثيرها على مؤشر أداء التدفق النقدي.

أمثلة على العناصر غير النقدية وكيفية تحليلها

تشمل الأمثلة الأكثر شيوعًا للبنود غير النقدية الاستهلاك والإطفاء، وشطب الأصول، وبعض التغييرات في المخصصات والالتزامات. من المهم أن تحليل هذه العناصر لفهم تأثيرها على قائمة التدفق النقدي.

• الاهلاك واستهلاك الدين: هذه هي المصاريف غير النقدية التي تظهر في الدخل بيان ولكن ليس في التدفق النقدي إفادة. الاستهلاك هو التكلفة المخصصة للأصل الثابت على مدى عمره الإنتاجي بينما الاستهلاك هو السداد التدريجي لقرض أو أداة مالية أخرى.
• عمليات شطب الأصول: هذا هو التخفيض غير النقدي لقيمة الأصل، عادة عندما تنخفض قيمته السوقية بشكل كبير. وعادة ما يتم الإبلاغ عنه على أنه انخفاض في قيمة الأصل في قائمة الدخل.
• التغييرات في المخصصات والالتزامات: هي أعباء غير نقدية يتم تسجيلها في قائمة الدخل عند حدوث تغيرات في قيمة مخصصات أو التزامات الشركة. ويمكن أن يشمل ذلك تغييرات في قيمة الالتزامات الضريبية المؤجلة أو شطب الديون المعدومة.

تعديل التدفقات النقدية

عند تحليل أداء التدفق النقدي باستخدام الطريقة غير المباشرة، يجب تعديل العناصر من أجل ملاءمتها. يتضمن هذا عادةً تعديل أو مراجعة حسابات معينة قبل تحليل التدفقات النقدية.

تحديد العناصر المطلوب تعديلها من أجل الملاءمة

من أجل جعل معلومات التدفق النقدي أكثر صلة وموثوقية، تقوم الشركات عادةً بتعديل العناصر المتعلقة بالتدفقات النقدية بالمبلغ الذي كان سيكون مختلفًا إذا أخذ في الاعتبار نتائج عمليات الشركة. وتشمل بعض الأمثلة على العناصر التي سيتم تعديلها الاستهلاك المتسارع، والأرباح أو الخسائر من بيع الممتلكات، وضرائب الدخل المؤجلة.

أمثلة على العناصر ذات الصلة التي تؤثر على مقاييس التدفق النقدي

• الحسابات المستحقة - هذه هي الأموال التي تم إصدار فواتير لها ولكن لم يتم تحصيلها بعد. الشركات في كثير من الأحيان تعديل الحسابات المستحقة لاستخلاص مقياس أكثر وضوحا للتدفقات النقدية الفعلية.
• المخزون - يمكن للشركات تعديل موقف المخزون الخاص بها لتحديد تأثير التدفق النقدي لمبلغ المخزون الذي باعته الشركة خلال الفترة المحاسبية.
• الحسابات الدائنة - يمكن للشركات تعديل الحسابات الدائنة لقياس تأثير الذمم الدائنة على التدفقات النقدية بشكل أكثر دقة.

من خلال تعديل العناصر المتعلقة بالتدفقات النقدية لملاءمتها، يمكن للشركات قياس أداء التدفق النقدي بشكل أكثر دقة مقارنة بأداء التدفقات النقدية الشهادة المالية نتائج.

اعتبارات هامة

يعد تحليل أداء التدفق النقدي وسيلة مهمة للشركات لفهم مدى جودة أداء الأنشطة التشغيلية. في حين أن هناك عددًا من الطرق المختلفة لذلك تحليل التدفق النقديغالبًا ما تُستخدم الطريقة غير المباشرة لتوفير فهم أكثر شمولاً لكيفية تدفق النقد داخل وخارج الشركة. من المهم أن تكون على دراية بالعديد من الاعتبارات عند استخدام الطريقة غير المباشرة تحليل التدفق النقدي.

أ. توقيت التدفقات النقدية

الوقت عامل مهم يجب مراعاته متى تحليل التدفق النقدي أداء. من المهم أن تفهم متى يُتوقع دفع مبلغ معين أو متى تستحق بعض النفقات. وهذا يساعد الشركات على الاستعداد لأي نقص أو فوائض نقدية قبل إجراء المعاملة الفعلية. قد يساعد الجدول الزمني الدقيق الشركات على التحسن توقعات التدفق النقدي وتوقع أي تحديات أو فرص محتملة فى المستقبل.

ب. الأرصدة النقدية للشركات

يجب أن تكون الشركات دائمًا على دراية بالرصيد النقدي الموجود لديها. ويساعد ذلك على ضمان قدرتهم على تغطية أي نفقات قادمة أو الاستفادة من أي فرص استثمارية. يمكن أن تساعد الطريقة غير المباشرة في تقديم صورة أكثر دقة للرصيد النقدي الإجمالي للشركة، مما يتيح اتباع نهج أكثر استباقية لإدارة النقد.

• وتساعد الطريقة غير المباشرة في التنبؤ بالاحتياجات النقدية المستقبلية للمنشأة بشكل أكثر دقة
• ويمكن استخدامه أيضًا لتقديم رؤى حول صحة عمليات إدارة النقد
• ومن خلال فهم التدفقات النقدية الداخلة والخارجة المستقبلية للشركة، يمكن للشركات التخطيط بشكل أفضل لأي اضطرابات أو فوائد محتملة

خاتمة

يعد تحليل أداء التدفق النقدي للشركة خطوة ضرورية نحو النجاح المالي الدائم. ال الطريقة غير المباشرة هي طريقة فعالة لقياس وتقييم التدفق النقدي بدقة الأداء من أجل تحديد المجالات المحتملة للتحسين. توفر هذه الطريقة تقييمًا واضحًا وسهل الإدارة للتدفقات النقدية، من خلال تلخيص البيانات وتنظيمها حسب أنشطة التشغيل والاستثمار والتمويل.

ملخص الطريقة غير المباشرة لتحليل التدفق النقدي

الطريقة غير المباشرة هي أسلوب تحليلي يأخذ صافي دخل الشركة، ويعدل البنود المرتبطة بذلك الدخل. ويتم ذلك من أجل تقييم تغيرات التدفق النقدي الناتجة عن أنشطة التشغيل والاستثمار والتمويل.

ويتبع ذلك سلسلة من الخطوات التي تتضمن تعديل صافي دخل الأنشطة التشغيلية، وتعديل بنود الدخل غير النقدية، وتسوية صافي التدفق النقدي بين فترتين محاسبيتين متتاليتين. كل هذه الخطوات ضرورية لقياس التغيرات في التدفق النقدي التي حدثت في الفترة المعنية بدقة.

تقييم مقاييس أداء التدفق النقدي

مرة واحدة في تحليل التدفق النقدي بعد اكتماله، من المهم قياس أداء الشركة من حيث التدفق النقدي. هناك العديد من المقاييس التي يمكن استخدامها لقياس الأداء.

• نسبة التدفق النقدي إلى المبيعات
• هامش الربح الإجمالي
• هامش صافي الربح
• هامش التدفق النقدي التشغيلي
• العائد على الأصول

توفر هذه المقاييس مؤشرا على مدى جودة إدارة الشركة لتدفقاتها النقدية، وما هي المجالات التي قد تحتاج إلى تعديل من أجل تعظيم أداء التدفق النقدي. تعد مراقبة هذه المقاييس بشكل منتظم أمرًا مهمًا للتأكد من أن شركتك تعمل على تعظيم إمكانات تدفقاتها النقدية.

ختاماً، تحليل أداء التدفقات النقدية باستخدام الطريقة غير المباشرة هي طريقة فعالة لضمان الرفاهية المالية لعملك. من المهم تقييم أداء شركتك ومراقبته بانتظام من أجل تحديد مجالات التحسين وضمان نجاح عملك على المدى الطويل.